Trading-Bots verstehen – ehrlich und ohne Fachchinesisch

Trading heißt: etwas kaufen und später wieder verkaufen – in der Hoffnung, dass der Preis dazwischen gestiegen ist. Hier geht es um Bitcoin (BTC) und Ether (ETH), gehandelt gegen Euro.

Ein Trading-Bot ist ein kleines Programm, das diese Entscheidung nach festen Regeln trifft. Er hat kein Bauchgefühl, wird nicht müde und nicht gierig. Er macht aber auch nichts besser, als seine Regeln es vorgeben: Schlechte Regeln führt er genauso zuverlässig aus wie gute.

Der Bot in diesem Projekt arbeitet so: Einmal am Tag um 13 Uhr (im Sommer 14 Uhr) holt er die Tageskurse, fragt seine Regeln und schickt – falls nötig – eine Order an die Börse. Je Coin kennt er nur zwei Zustände: gekauft oder Bargeld. Kein Hebel, keine Wetten auf fallende Kurse.

Kurse werden meist als Kerzen gezeichnet. Eine Kerze fasst einen Zeitraum zusammen – hier einen ganzen Tag (von 12 bis 12 Uhr Weltzeit).

• Der dicke Körper reicht vom Kurs am Anfang (Eröffnung) bis zum Kurs am Ende (Schluss).
• Die dünnen Dochte zeigen den höchsten und den tiefsten Kurs des Tages.
• Liegt der Schluss über der Eröffnung, ist die Kerze gestiegen (▲ grün), sonst gefallen (▼ rot).

Der Bot entscheidet nur mit dem Schlusskurs abgeschlossener Tage. Kurze Ausschläge innerhalb des Tages ignoriert er absichtlich – sie sind meist Rauschen.

Ein Trend ist eine längere Bewegung in eine Richtung. Trendfolge heißt: nicht vorhersagen, sondern mitlaufen, wenn sich wirklich etwas bewegt.

Dafür zeichnet der Bot einen Kanal: oben das Hoch der letzten Tage, unten das Tief, dazwischen die Mitte.

• Einstieg: Der Tagesschluss erreicht ein neues Hoch.
• Stop: liegt auf der Kanalmitte und wird nur nach oben nachgezogen.
• Ausstieg: Der Tagesschluss fällt auf oder unter den Stop.

Das rechnet der Bot gleichzeitig mit drei Kanälen: 20, 60 und 150 Tage, für BTC und ETH. Jedes Modell, das „im Markt" ist, hält ein Sechstel des Kontos, der Rest bleibt Bargeld. Die Regel stammt aus der Fachliteratur (Zarattini, Pagani, Barbon 2025: „Catching Crypto Trends"). Ihre Zahlen wurden übernommen, nicht an unsere Daten angepasst.

Jede Order kostet eine Gebühr. Dazu kommt ein kleiner Preisnachteil beim Ausführen (Slippage). Bei der Börse Bitvavo sind es 0,25 % je Order. Für Kauf plus Verkauf – einen Round-Trip – sind es real etwa 0,6 %.

Das klingt nach wenig. Die Rechnung rechts zeigt, was nur die Kosten anrichten, wenn sich der Kurs gar nicht bewegt: Wer jeden Tag kauft und verkauft, hat aus 50 € nach einem Jahr nur noch gut 5 € gemacht.

Das Labor hat das bestätigt: Auf kürzeren Kerzen (4 Stunden, 1 Stunde) fraßen die Kosten den Vorteil der geprüften Rücksetzer-Regeln auf, und beim Ausbruch lohnte sich der Mehrumsatz nicht.

Der Bot in diesem Projekt macht rund 10 Round-Trips im Jahr, jeweils mit einem Sechstel des Kontos. Bei 50 € sind das rund 1 € Gebühren im Jahr. Übrigens: Kraken hat im Juli 2026 die Gebühren auf 0,80 % je Order verdoppelt – auch deshalb Bitvavo.

1. Überanpassung: So lange an Einstellungen drehen, bis die Vergangenheit perfekt aussieht. Gefunden hat man dann vor allem Zufall.
2. Kosten unterschätzt: siehe Kapitel 4.
3. Blick in die Zukunft: Der Test benutzt aus Versehen Daten, die man am Entscheidungstag noch gar nicht hatte.
4. Glückstreffer: wenige Trades, ein günstiger Zeitraum – und schon sieht Zufall aus wie Können.
5. Hebel: Mit geliehenem Geld wird aus einem kleinen Fehler schnell ein Totalverlust.

Den ersten Punkt hat dieses Projekt selbst gemessen. Mehrere Labor-Agenten haben eigene Varianten getunt. Im Labor (2020 bis Mitte 2025) sahen die getunten Varianten – gemessen an Rendite pro Risiko – fast doppelt so gut aus wie die ungetunte Regel aus der Literatur.

Dann kam der gesperrte Zeitraum: 16 Monate Kurse, die beim Entwickeln niemand ansehen durfte. Ergebnis: Alle getunten Varianten waren schlechter als die ungetunte Regel. Das Tuning war Rauschen.

Papierhandel heißt: Der Bot handelt mit echten Kursen der Börse, aber mit Spielgeld. So sieht man, ob der Code im Alltag zuverlässig läuft, ohne einen Cent zu riskieren.

Seit dem 12.11.2026 laufen drei Bots mit je 50 € Spielgeld: der Hauptbot (Donchian-Trend 20/60/150) und zwei Vergleichs-Bots mit den besten getunten Labor-Varianten („Ausbruch 30/10" und „Trend langsam 30/60/120"). So zeigt sich auf neuen Kursen, wer wirklich vorne liegt.

Echtgeld ist erst technisch möglich nach mindestens 14 fehlerfreien Tagesentscheidungen, einem Zugangstest, der nur liest, und einer bewussten Freigabe durch einen Menschen.

Ehrlich gesagt: Ein paar Wochen sind zu kurz, um eine Strategie zu beweisen. Der Papierhandel prüft vor allem die Technik. Was er nicht zeigt, ist die echte Ausführung an der Börse – deshalb wird der erste Echtgeld-Tag beobachtet.

Grok von xAI arbeitet hier in zwei Formen:

• Grok Bot (Version 1.0 seit 2.11.2026): KI-Agenten mit Gedächtnis. Sie führen Routinen aus – nach Zeitplan oder auf Zuruf per Webhook –, haben einen eigenen Linux-Rechner in der Cloud und nutzen über Connectoren andere Dienste. Der Agent „Trading" betreibt dort einen eigenen Papier-Bot mit Spielgeld als Vergleich.
• Grok-Scout: Grok sucht auf X und im Web nach Strategien und schreibt einen Bericht mit Quellen und Hype-Warnzeichen – mit Kostenbremse (höchstens 1 $ am Tag). Eine Idee daraus zählt erst, wenn sie nachgebaut ist und den Prüfstand besteht.

Claude Code ist ein KI-Entwickler: Er schreibt Code, führt Tests aus und prüft fremden Code gegen. Dieser Bot, seine Tests, Mission Control und dieser Kurs sind so entstanden.

Der Briefkasten: Grok erreicht den PC nicht, und eine offizielle Schnittstelle zum Fernsteuern der Grok-Agenten gibt es nicht. Deshalb dient HyperLevel, die Aufgaben-Zentrale, als Briefkasten: Aufträge zwischen Claude Code und Grok liegen dort als Aufgaben, und Grok schreibt den Stand seines Papier-Bots stündlich auf eine Seite, die Mission Control lesen kann. Ein Auftrag ist dabei nie eine Freigabe.

Warum handelt keine KI selbst?

• Im Wettbewerb Alpha Arena 2025 handelten Sprachmodelle selbst. Die meisten machten Verlust, viele −30 % bis −60 %.
• Ein Sprachmodell kennt die Vergangenheit. Ein Backtest damit wäre immer ein Blick in die Zukunft – man kann es nicht ehrlich prüfen.
• Gleiche Frage, andere Antwort: Regeln im Code entscheiden jedes Mal gleich und lassen sich nachrechnen.
• Der Cloud-Rechner von Grok Bot pausiert bei Leerlauf, Hintergrundprozesse frieren ein. Dem Grok-Papier-Bot fehlten so am 12.11.2026 gut 13 Stunden. Der Regel-Bot läuft dagegen auf dem eigenen PC, angestoßen von einer Windows-Aufgabe.

Was niemand weiß: Ob der Vorteil der Trendregel zurückkommt. Seit 2025 liegt er laut Literatur und laut gesperrtem Zeitraum bei null.

Was belegt ist: Der Nutzen der Regel ist bisher Schutz in Abstürzen, nicht Mehrrendite. In den letzten 16 Monaten lag sie bei etwa ±0 % bis −2 %, Kaufen und Halten bei −21 % und zwischendurch bei −61 %. In guten Jahren nimmt sie etwa die Hälfte des Anstiegs mit.

Was das für 50 € heißt: Es geht um wenige Euro im Jahr, nach oben wie nach unten. Über alle 12-Monats-Zeiträume 2020–2025 lag die Mitte bei +6,70 €, der schlechteste bei −13,80 €; 37 % dieser Zeiträume endeten im Minus. Der Wert liegt im geprüften System, das mit mehr Kapital genauso arbeitet.